課程描述INTRODUCTION
培訓講師：雷勛華
課程價格：￥元/人
培訓天數(shù)：2天
日程安排SCHEDULE
課程大綱Syllabus
課程大綱
模塊一 資產(chǎn)證券化概述
n 什么是資產(chǎn)證券化
n 資產(chǎn)證券化的發(fā)展歷程
n 四種資產(chǎn)證券化模式比較
n 資產(chǎn)證券化交易結構
n 資產(chǎn)證券化操作步驟
【案例分析】某小貸公司專項資產(chǎn)管理計劃
模塊二 信貸資產(chǎn)證券化操作流程
n 基本條件
n 交易結構
n 監(jiān)管審核流程
? 銀行間市場發(fā)行的審核流程
? 交易所市場發(fā)行的審核流程
n 操作流程
? 準備階段
? 執(zhí)行階段
? 發(fā)行階段
? 后續(xù)管理階段
【案例分析】××信用卡應收款資產(chǎn)證券化項目
模塊三 資產(chǎn)支持專項計劃操作流程
n 基本條件
n 交易結構
n 監(jiān)管審核流程
n 操作流程
? 準備階段
? 執(zhí)行階段
? 發(fā)行階段
? 后續(xù)管理階段
【案例分析】某天然氣收費收益權資產(chǎn)支持專項計劃
模塊四 資產(chǎn)支持票據(jù)操作流程
n 基本條件
n 交易結構
n 監(jiān)管審核流程
n 操作流程
? 準備階段
? 執(zhí)行階段
? 發(fā)行階段
? 后續(xù)管理階段
【案例分析】某自來水公司的資產(chǎn)支持票據(jù)
模塊五 資產(chǎn)支持計劃
n 基本條件
n 交易結構
n 監(jiān)管審核流程
n 操作流程
? 準備階段
? 執(zhí)行階段
? 發(fā)行階段
? 后續(xù)管理階段
【案例分析】某保險資產(chǎn)支持計劃
【案例分析】某金融租賃項目資產(chǎn)支持計劃
模塊六 REITs操作流程
n 主要模式
? 公募REITs
? 私募REITs
? 準REITs
n 監(jiān)管審核流程
n 權益型REITs操作流程
n 抵押型REITs操作流程
n 私募REITs操作流程
【案例分析】某房地產(chǎn)公司信托基金
【案例分析】某公司REITs封閉式混合型發(fā)起式證券投資基金
【案例分析】2個REITs案例
模塊七 基礎資產(chǎn)的挑選、確認與轉(zhuǎn)讓
n 基礎資產(chǎn)的入池標準
n 基礎資產(chǎn)選擇
n 基礎資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的3種方式
n 基礎資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的真實性判斷
n 基礎資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的有效性
【案例分析】某國際中心資產(chǎn)支持專項計劃
模塊八 SPV設立
n 構建基礎資產(chǎn)
n 構建“雙SPV”的必要性
n SPV的作用
n SPV的組織形式
n 企業(yè)類資產(chǎn)支持證券SPV
n 信貸類資產(chǎn)支持證券SPV
【案例分析】某信托受益權專項資產(chǎn)管理計劃
模塊九 資產(chǎn)證券化主要參與者
n 發(fā)起人
? 信貸資產(chǎn)發(fā)起人工作職責
? 企業(yè)資產(chǎn)發(fā)起人工作職責
? 不動產(chǎn)資產(chǎn)發(fā)起人工作職責
n 交易協(xié)調(diào)人
? 產(chǎn)品設計
? 銷售與發(fā)行
? 流動性管理
n 受托機構
? 信貸資產(chǎn)證券化中受托機構職責
? 資產(chǎn)支持專項計劃中計劃管理人職責
n 信用增級
? 內(nèi)部增信
? 外部增信
【案例分析】某PPP項目資產(chǎn)證券化產(chǎn)品方案設計
【案例分析】某券商為××債券提供的投資者回售過橋方案
第十單元 資產(chǎn)證券化風險識別與防范
n 資產(chǎn)證券化風險識別
? 欺詐風險
? 信用風險
? 提前償付風險
n 資產(chǎn)證券化風險防范
? 資產(chǎn)重組
? 風險隔離機制
? 信用增級機制
【案例分析】某資產(chǎn)證券化項目風險
老師介紹： 雷勛華
l 經(jīng)濟學士、理學士、Staffordshire大學MBA
l 高級會計師、注冊會計師
l 資本之星創(chuàng)始人兼CEO
l 國內(nèi)“零稅負”重組第一人
l 股權激勵10D模型創(chuàng)始人
l 財經(jīng)節(jié)目特邀嘉賓
l 主導多家公司在國內(nèi)A股、*和香港上市
l A股上市公司CFO 8年+*、香港上市公司CFO 6年+培訓、咨詢8年
l 10多家擬上市公司、已上市公司的財務顧問，3家央企的資本運作（混合所有制改革）顧問
清華大學、北京大學、*財大、上海交大、浙江大學、中山大學、四川大學等十多所大學EMBA班、總裁班資本課程特聘講師l 財經(jīng)節(jié)目特邀嘉賓
l 國內(nèi)“零稅負”并購重組第一人
l 股權激勵10D模型創(chuàng)始人
l 被長沙市地方稅務局譽為“重組專家”
l 廣東省企業(yè)金融協(xié)會首席資本專家
l 上海怡一教育科技有限公司講師
被清華大學總裁班學員譽為“特別實戰(zhàn)導師”轉(zhuǎn)載：http://www.jkyingpanluxiangji.com/gkk_detail/237829.html